曙光初现是由两支不同颜色的阴阳烛组成，意味着市况由淡转好，通常在一个下跌市况後出现。

第一支烛为处於跌势的大阴烛，显示当日沽盘相当强劲。第二支烛为大阳烛，其开市价必须低於第一支烛的最低价，而收市价则必须高於第一支烛的一半烛身。事实上，若投资者将第一支烛的开市价及第二支烛的收市价混合一起分析，同样代表利好後市，便会出现一个 头形态。

以上图为例，在价格长期下跌中再出现大阴烛，显示市况持续疲弱。跟着形成曙光初现形态，显示有见底回升的迹象。翌日的裂口高开更确认了曙光初现的向好讯号，价格也在随後数星期持续攀升。